«الخليج»... 2026 کے پہلے نصف میں اثاثوں کی اعلیٰ معیار

- سامی محفوظ:

- کویت اپنے مالیاتی مرکز کی مضبوطی کی وجہ سے اپنے معیشت کی استحکام برقرار رکھے ہوئے ہے

- «وربہ» کے ساتھ ادغام باقاعدگی سے جاری ہے اور افشا کے تقاضوں کے مطابق کسی بھی ترقی کا اعلان کیا جائے گا

- ڈیوڈ چیلینور:

- پہلے نصف میں قرضوں میں 7.6 فیصد اضافہ کارپوریٹ سروسز سیکٹر کی نمو کی وجہ سے ہوا

- آپریٹنگ اخراجات نے طویل مدتی نمو کی حمایت کے لیے اسٹریٹجک مہم جویوں میں سرمایہ کاری جاری رکھنے کی عکاسی کی

خلیجی بینک نے کل پیر کو 2026 کے پہلے نصف کے دوران بینک کے مالیاتی کارکردگی کا جائزہ لینے اور بحث کرنے کے لیے انویسٹر کانفرنس کا انعقاد کیا۔ اس کانفرنس کی تنظیم «EFG Hermes» نے کی اور اس کی میزبانی خلیجی بینک کے عارضی چیف ایگزیکٹو آفیسر، سامی محفوظ، اور چیف فنانس آفیسر، ڈیوڈ چیلینور، نے کی۔ اس گفتگو کی صدارت انویسٹر ریلیشنز کے ڈپٹی جنرل مینیجر، دلال الدوسری، نے کی۔

محفوظ نے انویسٹرز کے سامنے آپریٹنگ ماحول سے متعلق کچھ نکات اور بینک کے عمومی مقام کا ایک مختصر جائزہ پیش کیا، جہاں انہوں نے کہا: «پہلے نصف میں جیو پولیٹیکل تناؤ میں اضافہ اور علاقائی سطح پر عدم یقینی کی کیفیت نمایاں رہی۔ اگرچہ علاقائی کچھ مارکیٹس میں سرمایہ کاروں کی اعتماد پر اس کے اثرات مرتب ہوئے، تاہم کویت نے اپنے مالیاتی مرکز کی مضبوطی اور بینکنگ سیکٹر کی استحکام کی وجہ سے اپنی معیشت کی استحکام برقرار رکھی۔ نیز، ملک کا کریڈٹ ریٹنگ مضبوط رہا، جبکہ مقامی اور بین الاقوامی مالیاتی ذرائع تک مسلسل رسائی کی اس کی صلاحیت نے اس کی مالیاتی لچک اور اپنی مالیاتی ضروریات کو پورا کرنے کی صلاحیت پر اعتماد کو مزید تقویت بخشی۔»

انہوں نے کہا: «بینکنگ سیکٹر کے نقطہ نظر سے، حالات عام طور پر سازگار رہے۔ ریفرنس سود کی شرحوں میں استحکام نے کاروباری شعبے کو زیادہ استحکام فراہم کیا اور قرض لینے والوں کو اپنے مالیاتی فیصلے کرتے وقت زیادہ واضح نظارہ دیا۔ نیز، سیکٹر نے سرمایہ کی سطح کی مضبوطی، نقدی کی فراوانی، اور مؤثر نگرانی کے فریم ورک سے فائدہ اٹھاتے رہا۔»

انہوں نے مزید کہا: «ان حقائق کی روشنی میں، بینک نے مضبوط کارکردگی دکھائی، جس میں منافع بخشیت اور قرضوں کے پورٹ فولیو میں دونوں میں اضافہ ریکارڈ کیا گیا، جبکہ اثاثوں کی اعلیٰ معیار کو برقرار رکھا گیا۔ یہ نتائج ہمارے کاروباری ماڈل کی لچک، ہمارے رسک مینجمنٹ کی مضبوطی، اور ہماری اسٹریٹجک ترجیحات کے نفاذ میں نظم و ضبط کی عکاسی کرتے ہیں۔ ہم نے اسلامی بینکنگ میں تبدیلی کے منصوبے میں ترقی جاری رکھی ہے، جس میں گورننس، مصنوعات، نظام، پالیسیاں، اور طریقہ کار شامل ہیں، جو ہماری آپریٹنگ تیاری کو بڑھاتا ہے۔ یہ کام نگرانی والے اداروں اور شیئر ہولڈرز سے منظوری کے تقاضوں کو پورا کرنے کے ساتھ ساتھ جاری رہا۔»

اسلامی بینک میں تبدیلی اور «وربہ» بینک کے ساتھ ممکنہ ادغام کے حوالے سے آخری تازہ ترین معلومات پر تبصرہ کرتے ہوئے، محفوظ نے کہا: «ہم کویت سینٹرل بینک سے ابتدائی منظوری حاصل کرنے کے بعد نگرانی کے فریم ورک کے مطابق نمایاں ترقی حاصل کر رہے ہیں۔ بنیادی کاروباری راستوں بھر میں کوششوں کو تیز کیا گیا ہے، جہاں خصوصی ٹیمیں تمام کاروباری شعبوں، آپریشنز، اور ٹیکنالوجی میں تبدیلی کے عمل کی نگرانی کر رہی ہیں۔ ابھی بھی بینک کی مطلوبہ سطح پر تیاری کو یقینی بنانے پر توجہ مرکوز ہے، ساتھ ہی کلائنٹس کو فراہم کی جانے والی خدمات کی معیار کو برقرار رکھتے ہوئے۔ وربة بینک کے ساتھ ممکنہ ادغام کے حوالے سے، یہ بھی باقاعدگی سے جاری ہے، اور مستقبل میں کسی بھی ترقی کا افشا کے تقاضوں کے مطابق اعلان کیا جائے گا۔»

اپنی جانب سے، چالینور نے قرضوں کے پورٹ فولیو میں اضافے پر تبصرہ کرتے ہوئے کہا: «ہم نے دوبارہ ایک اچھی فصلی کارکردگی حاصل کی، جہاں سال کے دوسرے سہ ماہی میں خالص قرضے 118 ملین یا 1.9 فیصد تھے، جس نے پہلے نصف سال میں اضافے کو 7.6 فیصد تک بڑھانے میں مدد کی۔ ایک بار پھر، کارپوریٹ بینکنگ کا شعبہ اس اضافے کا بنیادی محرک تھا، جس میں اعلیٰ معیار کی مقامی اور بین الاقوامی لین دین کا امتزاج شامل تھا۔ قابل ذکر ہے کہ افراد کے شعبے میں مارکیٹ کا اضافہ صرف 1.6 فیصد رہا، جو مسلسل کمزور اقتصادی ماحول اور قیمتوں کی تعیناتی میں بڑھتی ہوئی مقابلے کی عکاسی کرتا ہے۔ تاہم، ہماری حکمت عملی وہی رہتی ہے، جس میں قرضہ جات کی پالیسی میں احتیاط کا طریقہ اپنایا جاتا ہے، اور اضافے کے حصول کے بجائے قرضہ جات کے پورٹ فولیو کے معیار کو ترجیح دی جاتی ہے۔ اس کا نتیجہ یہ نکلا کہ ہمارے پاس قرضوں کا زیادہ متوازن پورٹ فولیو تشکیل پایا ہے۔ آنے والے عرصے میں، ہم توقع کرتے ہیں کہ قرضوں کے پورٹ فولیو میں اضافہ دوسرے نصف سال میں زیادہ معتدل رفتار سے ہوگا۔»

آپریٹنگ اخراجات کے حوالے سے، چالینور نے کہا: «آپریٹنگ اخراجات میں 8 فیصد کا اضافہ ہوا، جو کہ 3.8 ملین کی مطلق اضافت کے برابر ہے۔ اس اضافے کی بیشتر وجہ 'دیگر اخراجات' کی آئٹم ہے، جبکہ اضافے کی بنیادی وجہ ہماری حکمت عملی منصوبوں کی تطبیق میں ترقی ہے، جن میں اسلامی بینک میں تبدیلی اور ادغام کا منصوبہ شامل ہے، نیز آپریٹنگ خطرات کے لیے مختص رقم بھی شامل ہے۔ توقعات کے حوالے سے، میں نے پہلے ہی بتایا تھا کہ مالی سال 2026 کے لیے لاگت میں اضافہ اکائیوں کے درمیانی سے بلند رینج میں ہوگا، لیکن اب میرا خیال ہے کہ آخری آپشن (یعنی اکائیوں کی بلند رینج) زیادہ امکانی ہے۔»

نیٹ انٹرسٹ مارجن پر تبصرہ کرتے ہوئے، چالینور نے وضاحت کی کہ بینک نے دوسرے سہ ماہی میں پہلے سہ ماہی کی نسبت 8 بنیادی نقاط کی اضافت کے ساتھ منافع کی شرح میں اضافہ دیکھا۔ یہ اضافہ فنڈنگ کی لاگت میں کمی اور سود کی آمدنی سے حاصل ہونے والی آمدنی میں اضافے کا نتیجہ تھا۔ فنڈنگ کی لاگت دوسرے سہ ماہی میں 6 بنیادی نقاط کم ہوئی، جو پہلے سہ ماہی میں 5 بنیادی نقاط کی کمی کے بعد آئی۔ اس کا بنیادی سبب دسمبر میں سود کی شرحوں میں متعدد بار کمی کے بعد دوبارہ قیمتوں کی تعیناتی تھی۔ مستقبل کی طرف دیکھتے ہوئے، یہ واضح ہے کہ مارجن میں تبدیلیوں کو چلانے والا بنیادی عامل ریفرنس سود کی شرحوں میں تبدیلی ہے۔ عام اتفاق رائے یہ ہے کہ سود کی شرحوں میں کمی کے امکان میں سال کے آغاز کے مقابلے میں نمایاں کمی آئی ہے، جو مارجن کی سطحوں کے مستقبل کے مثبت نظارے کی حمایت کرتا ہے۔ ہم یہ بھی توقع کرتے ہیں کہ چل اکاؤنٹس اور بچت کے اکاؤنٹس کی سطح میں اضافہ شروع ہوگا، جو فنڈنگ کی لاگت کو کم کرنے میں مددگار ثابت ہوگا۔

قرضہ جات کے اخراجات کا بھی جائزہ لیا گیا، جس میں اشارہ کیا گیا کہ «دوسرے سہ ماہی میں خالص قرضہ جات کے نقصان کے لیے مختص رقم 2.5 ملین تھی، جو کہ سہ ماہی کے دوران صرف 16 بنیادی نقاط کی خطرے کی لاگت کے برابر تھی۔ قابل ذکر بات یہ ہے کہ ہم نے سالوں سے ایسی کم خطرے کی لاگت اور فصلی قرضہ جات کی لاگت ریکارڈ نہیں کی، جو کہ ایک ممتاز کارکردگی ہے اور درحقیقت خالص منافع میں اضافے کا سب سے بڑا عامل ثابت ہوئی۔ دوسرے سہ ماہی میں، ہم نے مخصوص مختص امداد میں کمی اور پچھلے ادوار کے مقابلے میں قرضوں کی وصولی کی سطح میں اضافہ ریکارڈ کیا، جو کہ انتہائی حوصلہ افزا تبدیلی ہے۔ کارپوریٹ شعبے کی سطح پر، کئی مختص امداد کو جاری کیا گیا اور کئی قرضوں کی وصولی کی گئی، جس نے بینک میں قرضہ جات کی لاگت کو مزید کم کرنے میں مدد کی۔»

انہوں نے مزید کہا، «دوسرے مرحلے میں درج قرضوں کی شرح کو دیکھتے ہوئے، یہ اب صرف 2.3 فیصد ہے، اور یہ کویتی بینکنگ شعبے میں سب سے کم سطح میں سے ایک ہونے کا امکان ہے۔ لہٰذا، ہماری عمومی پابندیاں مقابلہ کنندگان کے مقابلے میں نسبتاً مضبوط حیثیت رکھتی ہیں، جس سے بینک موجودہ جیو پولیٹیکل حالات کی وجہ سے پیدا ہونے والے کسی بھی مستقبل کے جھٹکوں کا مقابلہ کرنے کے قابل ہو جاتا ہے۔ توقعات کے حوالے سے، ہم نے سال کے آغاز میں یہ پیش گوئی کی تھی کہ مالی سال 2026 کے لیے خطرات کی لاگت 50 سے 60 بنیادی پوائنٹس کے درمیان ہوگی، لیکن اب ہم دیکھ رہے ہیں کہ اس توقع کو 50 بنیادی پوائنٹس سے کم کرنے کی وجوہات موجود ہیں»۔