മഖ്ബൂത്ത്: «ഖലീജ്» മികച്ച സാമ്പത്തിക ഫലങ്ങൾ കൈവരിച്ചു, ഉയർന്ന നിലവാരമുള്ള ആസ്തികൾ നിലനിർത്തി

ഖലീജ് ബാങ്ക് 2026-ലെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തിലെ ബാങ്കിന്റെ ധനകാര്യ പ്രകടനം അവതരിപ്പിക്കാനും ചർച്ച ചെയ്യാനുമായി ഒരു ഇൻവെസ്റ്റർ കോൺഫറൻസ് സംഘടിപ്പിച്ചു. ഈ കോൺഫറൻസ് EFG Hermes ആണ് സംഘടിപ്പിച്ചത്. ഖലീജ് ബാങ്കിന്റെ അഡ്-ഹോക്ക് ചീഫ് എക്സിക്യൂട്ടീവ് ഓഫീസർ സമി മഹ്‌ഫൂസ്, ചീഫ് ഫിനാൻഷ്യൽ ഓഫീസർ ഡേവിഡ് ചാലിനോർ എന്നിവർ അവതരിപ്പിച്ചു. ഇൻവെസ്റ്റർ റിലേഷൻസ് ഡെപ്യൂട്ടി ജനറൽ മാനേജർ ദലാൽ അൽ-ദൂസരിയാണ് ചർച്ച നയിച്ചത്.

ഖലീജ് ബാങ്കിന്റെ ഇൻവെസ്റ്റർ കോൺഫറൻസിൽ സംസാരിക്കുന്നതിനിടെ, അഡ്-ഹോക്ക് ചീഫ് എക്സിക്യൂട്ടീവ് ഓഫീസർ സമി മഹ്‌ഫൂസ് പ്രവർത്തന പരിസ്ഥിതിയുമായി ബന്ധപ്പെട്ട ചില കാര്യങ്ങളും, 2026-ലെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തിലെ ഖലീജ് ബാങ്കിന്റെ പൊതു സ്ഥിതിഗതികളെക്കുറിച്ചുള്ള ഒരു ചുരുക്ക അവലോകനവും അവതരിപ്പിച്ചു. അദ്ദേഹം പറഞ്ഞു: “2026-ലെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷം ഭൂരാഷ്ട്രീയ സംഘർഷങ്ങളുടെ തീവ്രതയും പ്രാദേശിക തലത്തിലുള്ള അനിശ്ചിതത്വവും കൂടിയതായിരുന്നു. മേഖലയിലെ ചില വിപണികളിൽ ഇൻവെസ്റ്റർ വിശ്വാസത്തിന് ഇത്തരം വികാസങ്ങൾ പ്രതിഫലിച്ചെങ്കിലും, കോവൈറ്റിന്റെ ധനകാര്യ സ്ഥിതിയുടെ ശക്തിയും ബാങ്കിംഗ് മേഖലയുടെ സ്ഥിരതയും മൂലം അതിന്റെ സമ്പദ്വ്യവസ്ഥയുടെ ദൃഢത നിലനിർത്താൻ കോവൈറ്റിന് സാധിച്ചു. രാജ്യത്തിന്റെ ക്രെഡിറ്റ് റേറ്റിംഗ് ശക്തമായി തുടർന്നു. തുടർച്ചയായും ദേശീയവും അന്താരാഷ്ട്രവുമായ ധനസ്രോതസ്സുകളിലേക്കുള്ള പ്രവേശനം സാധ്യമാക്കിയത്, അതിന്റെ ധനകാര്യ നমনീയതയോടുള്ള വിശ്വാസവും ധനസ്രോതസ്സുകളുടെ ആവശ്യകതകൾ നിറവേറ്റാനുള്ള കഴിവും വർദ്ധിപ്പിച്ചു.”

മഹ്‌ഫൂസ് കൂട്ടിച്ചേർത്തു: “ബാങ്കിംഗ് മേഖലയുടെ കാര്യത്തിൽ, വർഷത്തിന്റെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തിൽ സാഹചര്യങ്ങൾ പൊതുവെ അനുകൂലമായിരുന്നു. റെഫറൻസ് പലിശ നിരക്കുകളിലെ സ്ഥിരത ബിസിനസ് മേഖലയ്ക്ക് കൂടുതൽ സ്ഥിരത നൽകുകയും, ധനകാര്യ തീരുമാനങ്ങൾ എടുക്കുമ്പോൾ കടക്കാർക്ക് കൂടുതൽ വ്യക്തത നൽകുകയും ചെയ്തു. കൂടാതെ, മേഖല പെട്ടെന്നുള്ള ധനലഭ്യതയും, ഫലപ്രദമായ നിയന്ത്രണ ചട്ടക്കൂടും ഉൾപ്പെടെയുള്ള മൂലധന തലങ്ങളുടെ ദൃഢതയിൽ നിന്നുള്ള ഗുണങ്ങൾ തുടർച്ചയായി ഉപയോഗപ്പെടുത്തി.”

അദ്ദേഹം കൂട്ടിച്ചേർത്തു: “ഈ സാഹചര്യങ്ങളിൽ, ഖലീജ് ബാങ്ക് വർഷത്തിന്റെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തിൽ ശക്തമായ പ്രകടനം കാഴ്ചവെച്ചു. ലാഭകരതയിലും കടം പോർട്ട്‌ഫോളിയോയിലും വളർച്ച രേഖപ്പെടുത്തി, അതേസമയം ആസ്തികളുടെ ഗുണനിലവാരം ഉയർന്ന നിലയിൽ നിലനിർത്തി. ഈ ഫലങ്ങൾ നമ്മുടെ ബിസിനസ് മോഡലിന്റെ നমনീയതയെയും, റിസ്ക് മാനേജ്മെന്റിന്റെ ശക്തിയെയും, നമ്മുടെ തന്ത്രപരമായ മുൻഗണനകൾ നടപ്പിലാക്കുന്നതിലെ കർശനതയെയും പ്രതിഫലിപ്പിക്കുന്നു. ഷറിയ്യ അനുസരിച്ചുള്ള ഇസ്ലാമിക് ബാങ്കിംഗിലേക്കുള്ള പരിവർത്തന പ്രക്രിയയിൽ നാം തുടർച്ചയായി പുരോഗതി കൈവരിച്ചു. ഗവർണൻസ്, ഉൽപ്പന്നങ്ങൾ, സിസ്റ്റങ്ങൾ, നയങ്ങൾ, നടപടിക്രമങ്ങൾ എന്നിവ ഉൾപ്പെടെയുള്ള ഇത്, റെഗുലേറ്ററി അതോറിറ്റികളിൽ നിന്നും ഷെയർഹോൾഡർമാരിൽ നിന്നും അംഗീകാരം ലഭിക്കാനുള്ള ആവശ്യകതകൾ പൂർത്തിയാക്കുന്നതിനൊപ്പം, പരിവർത്തനത്തിനുള്ള നമ്മുടെ ഓപ്പറേഷണൽ തയ്യാറെടുപ്പ് ശക്തിപ്പെടുത്തുന്നു.”

**കടം വളർച്ച**

ചീഫ് ഫിനാൻഷ്യൽ ഓഫീസർ ഡേവിഡ് ചാലിനോർ, കടം പോർട്ട്‌ഫോളിയോയിലെ വളർച്ചയെക്കുറിച്ച് പ്രതികരിക്കുമ്പോൾ പറഞ്ഞു: “നമുക്ക് വീണ്ടും ഒരു നല്ല ക്വാർട്ടർ ഫലം കൈവരിക്കാൻ സാധിച്ചു. വർഷത്തിന്റെ രണ്ടാം ക്വാർട്ടറിൽ കടങ്ങളുടെ നെറ്റ് വളർച്ച 118 ദിനാർ ആയിരുന്നു, അതായത് 1.9%. ഇത് ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തെ വളർച്ച 7.6% ആയി ഉയർത്താൻ സഹായിച്ചു. വീണ്ടും, കോർപ്പറേറ്റ് ബാങ്കിംഗ് മേഖലയാണ് ഈ വളർച്ചയുടെ പ്രധാന ചാലകം. ഉയർന്ന നിലവാരമുള്ള ദേശീയവും അന്താരാഷ്ട്രവുമായ ഡീലുകളുടെ സംയോജനത്തിലൂടെയാണിത്. ശ്രദ്ധേയമായ കാര്യം, വ്യക്തിഗത മേഖലയിലെ വിപണി വളർച്ച 1.6% മാത്രമായിരുന്നു, ഇത് സാമ്പത്തിക പ്രവർത്തനത്തിലെ തുടർച്ചയായ ദുർബലതയും വിലനിർണ്ണയത്തിൽ കൂടുന്ന മത്സരവും പ്രതിഫലിപ്പിക്കുന്നു. темനമി, നമ്മുടെ തന്ത്രം അതേപടി തുടരുന്നു. ക്രെഡിറ്റ് നയത്തിൽ ഒരു സൂക്ഷ്മമായ സമീപനം സ്വീകരിക്കുകയും, വളർച്ചയെക്കാൾ ക്രെഡിറ്റ് പോർട്ട്‌ഫോളിയോയുടെ ഗുണനിലവാരത്തെ മുൻഗണന നൽകുകയും ചെയ്യുന്നു. ഇത് കൂടുതൽ സമഗ്രമായ ഒരു കടം പോർട്ട്‌ഫോളിയോ നിർമ്മിക്കാൻ നയിച്ചു. ഭാവിയിൽ, രണ്ടാം അർദ്ധവർഷത്തിൽ കടം പോർട്ട്‌ഫോളിയോ കൂടുതൽ മിതമായ വേഗതയിൽ വളരുമെന്ന് നാം പ്രതീക്ഷിക്കുന്നു.”

**ഓപ്പറേറ്റിംഗ് ചെലവുകൾ**

ഓപ്പറേറ്റിംഗ് ചെലവുകളെക്കുറിച്ച് ചാലിനോർ പറഞ്ഞു: “വർഷത്തിന്റെ ആദ്യ അർദ്ധവർഷത്തിൽ ഓപ്പറേറ്റിംഗ് ചെലവുകളിലെ വളർച്ച 8% ആയിരുന്നു, ഇത് 3.8 ദിനാർ എന്ന ആപേക്ഷിക വർദ്ധനവാണ്. ഈ വർദ്ധനവിന്റെ ഭൂരിഭാഗവും 'മറ്റ് ചെലവുകൾ' എന്ന വകുപ്പിലേക്കാണ്. വളർച്ച പ്രധാനമായും നമ്മുടെ തന്ത്രപരമായ പദ്ധതികൾ നടപ്പിലാക്കുന്നതിലെ പുരോഗതി മൂലമാണ്, അതിൽ ഇസ്ലാമിക് ബാങ്കിലേക്കുള്ള പരിവർത്തനവും ലീഗൽ മെർജർ പ്രോജക്റ്റും ഉൾപ്പെടുന്നു, കൂടാതെ ഓപ്പറേഷണൽ റിസ്ക്കിനുള്ള ഒരു പ്രൊവിഷനും ഉണ്ട്. പ്രതീക്ഷകളെക്കുറിച്ച് പറഞ്ഞാൽ, 2026-ലെ ധനവർഷത്തിനുള്ള ചെലവ് വളർച്ച ഒറ്റക്കണക്കിലുള്ള മധ്യമ മുതൽ ഉയർന്ന വരെയുള്ള പരിധിയിലായിരിക്കുമെന്ന് നേരത്തെ പറഞ്ഞിരുന്നു. എന്നാൽ, ഇപ്പോൾ അവസാന ഓപ്ഷൻ കൂടുതൽ സാധ്യതയുള്ളതായി എനിക്ക് തോന്നുന്നു.”

**പ്രോഫിറ്റ് മാർജിൻ**

നെറ്റ് ഇന്ററസ്റ്റ് മാർജിനെക്കുറിച്ച് പ്രതികരിക്കുമ്പോൾ ചാലിനോർ വ്യക്തമാക്കി: “രണ്ടാം ക്വാർട്ടറിൽ ബാങ്കിന്റെ പ്രോഫിറ്റ് മാർജിൻ ആദ്യ ക്വാർട്ടറുമായി താരതമ്യപ്പെടുത്തുമ്പോൾ 8 ബേസിസ് പോയിന്റ് ഉയർന്നു. ഫണ്ടിംഗ് ചെലവിലെ ഇടിവും, ഇന്ററസ്റ്റ് വരുമാനത്തിൽ നിന്നുള്ള വരുമാനത്തിലെ വർദ്ധനവും മൂലമാണ് ഈ ഉയർച്ച. രണ്ടാം ക്വാർട്ടറിൽ ഫണ്ടിംഗ് ചെലവ് 6 ബേസിസ് പോയിന്റ് കുറഞ്ഞു, ഇത് ആദ്യ ക്വാർട്ടറിൽ 5 ബേസിസ് പോയിന്റ് കുറഞ്ഞതിന് ശേഷമാണ്. ഇത് പ്രധാനമായും ഡിസംബറിൽ പലിശ നിരക്കുകൾ ഒന്നിലധികം തവണ കുറച്ചതിന് ശേഷമുള്ള പുനർവിലയിരുത്തലിനെ പ്രതിഫലിപ്പിക്കുന്നു. ഭാവിയിലേക്ക് നോക്കുമ്പോൾ, മാർജിൻ മാറ്റങ്ങൾക്ക് പ്രധാന ചാലക ഘടകം റെഫറൻസ് പലിശ നിരക്കുകളിലെ മാറ്റമാണെന്ന് വ്യക്തമാണ്. പലിശ നിരക്കുകൾ കുറയ്ക്കാനുള്ള സാധ്യത വർഷത്തിന്റെ തുടക്കത്തിൽ ഉണ്ടായിരുന്നതിനേക്കാൾ ഗണ്യമായി കുറഞ്ഞതായി പൊതുവെ അംഗീകരിക്കപ്പെടുന്നു, ഇത് മാർജിൻ തലങ്ങളെക്കുറിച്ചുള്ള ഭാവി കാഴ്ചപ്പാടിന് പോസിറ്റീവ് പിന്തുണ നൽകുന്നു. കൂടാതെ, കറന്റ് അക്കൗണ്ട്, സേവിംഗ്സ് അക്കൗണ്ട് ഡിപ്പോസിറ്റുകൾ ഉയരാൻ തുടങ്ങുമെന്ന് നാം പ്രതീക്ഷിക്കുന്നു, ഇത് ഫണ്ടിംഗ് ചെലവ് കുറയാൻ സഹായിക്കും.”

**ക്രെഡിറ്റ് ചെലവുകൾ**

ക്രെഡിറ്റ് ചെലവുകളെക്കുറിച്ച് ചാലിനോർ പ്രതികരിക്കുമ്പോൾ പറഞ്ഞു: “രണ്ടാം ക്വാർട്ടറിൽ ക്രെഡിറ്റ് നഷ്ടങ്ങൾക്കുള്ള നെറ്റ് പ്രൊവിഷൻ 2.5 ദിനാർ ആയിരുന്നു, ഇത് ആ ക്വാർട്ടറിൽ 16 ബേസിസ് പോയിന്റ് മാത്രം റിസ്ക് ചെലവ് തുല്യമാണ്. ശ്രദ്ധേയമായ കാര്യം, ഈ താഴ്ന്ന റിസ്ക് ചെലവും ക്വാർട്ടർ ക്രെഡിറ്റ് ചെലവും നമ്മൾ വർഷങ്ങളായി രേഖപ്പെടുത്തിയിട്ടില്ല എന്നതാണ്. ഇത് ഒരു അസാധാരണ ഫലമാണ്, കൂടാതെ നെറ്റ് പ്രോഫിറ്റ് വളർച്ചയെ പിന്തുണയ്ക്കുന്ന പ്രധാന ഘടകമായിരുന്നു. രണ്ടാം ക്വാർട്ടറിൽ, നിർദ്ദിഷ്ട പ്രൊവിഷനുകളിൽ ഇടിവ് രേഖപ്പെടുത്തി, കൂടാതെ കടം വസൂൽ തലങ്ങൾ മുൻകാലങ്ങളിൽ നാം ശീലിച്ചതിനേക്കാൾ ഉയർന്നു, ഇത് വളരെ പ്രോത്സാഹനകരമായ ഒരു വികാസമാണ്. കോർപ്പറേറ്റ് മേഖലയുടെ കാര്യത്തിൽ, ചില പ്രൊവിഷനുകൾ റിലീസ് ചെയ്തു, കൂടാതെ കടം വസൂലാക്കൽ പ്രവർത്തനങ്ങൾ നടത്തി, ഇത് ബാങ്കിന്റെ ക്രെഡിറ്റ് ചെലവ് കൂടുതൽ കുറയാൻ സഹായിച്ചു. രണ്ടാം ഘട്ടത്തിൽ വർഗ്ഗീകരിച്ച കടങ്ങളുടെ അനുപാതം ഇപ്പോൾ 2.3% മാത്രമാണ്, ഇത് കോവൈറ്റിന്റെ ബാങ്കിംഗ് മേഖലയിലെ ഏറ്റവും താഴ്ന്ന തലങ്ങളിൽ ഒന്നായിരിക്കാൻ സാധ്യതയുണ്ട്. അതിനാൽ, നമ്മുടെ പൊതു ബജറ്റ് മത്സരക്കാരുമായി താരതമ്യപ്പെടുത്തുമ്പോൾ താരതമ്യേന ശക്തമായ സ്ഥിതിയിലാണ്, ഇത് ബാങ്കിനെ നിലവിലെ ഭൂരാഷ്ട്രീയ സാഹചര്യങ്ങളിൽ നിന്ന് ഉണ്ടാകാവുന്ന ഭാവി ഷോക്കുകൾ നേരിടാൻ സഹായിക്കുന്നു. പ്രതീക്ഷകളെക്കുറിച്ച് പറഞ്ഞാൽ, വർഷത്തിന്റെ തുടക്കത്തിൽ 2026-ലെ ധനവർഷത്തിനുള്ള റിസ്ക് ചെലവ് 50 മുതൽ 60 ബേസിസ് പോയിന്റ് വരെ ആയിരിക്കുമെന്ന് നാം പ്രതീക്ഷിച്ചിരുന്നു, എന്നാൽ ഇപ്പോൾ ഈ പ്രതീക്ഷ 50 ബേസിസ് പോയിന്റിൽ താഴേക്ക് കുറയ്ക്കാൻ ന്യായീകരണമുണ്ടെന്ന് നാം കാണുന്നു.”

**ഇസ്ലാമിക് ബാങ്കിലേക്കുള്ള പരിവർത്തനം**

ഖലീജ് ബാങ്കിന്റെ അഡ്-ഹോക്ക് ചീഫ് എക്സിക്യൂട്ടീവ് ഓഫീസർ സമി മഹ്‌ഫൂസ്, ഇസ്ലാമിക് ബാങ്കിലേക്കുള്ള പരിവർത്തനവുമായി ബന്ധപ്പെട്ട അവസാന വികാസങ്ങളെയും, വറബ ബാങ്കുമായുള്ള സാധ്യതയുള്ള ലീഗൽ മെർജർ പ്രോജക്റ്റിനെയും കുറിച്ച് പ്രതികരിക്കുമ്പോൾ പറഞ്ഞു: “ഷറിയ്യ നിയമങ്ങൾ അനുസരിച്ച് പ്രവർത്തിക്കുന്ന ബാങ്കിലേക്കുള്ള ഖലീജ് ബാങ്കിന്റെ പരിവർത്തന പദ്ധതിയെക്കുറിച്ച്, കോവൈറ്റ് സെൻട്രൽ ബാങ്കിൽ നിന്ന് പ്രാഥമിക അംഗീകാരം ലഭിച്ചതിന് ശേഷം, റെഗുലേറ്ററി ചട്ടക്കൂടുകൾക്കനുസരിച്ച് നമുക്ക് ഗണ്യമായ പുരോഗതി കൈവരിക്കാൻ സാധിച്ചു.