Ang gutom ng mga bangko sa pera ay katumbas ng interes ng pautang sa deposito!

- Ang matatag na likido ay tumutulong sa pag-aayos ng sukli ng mga obligasyon, kahit na may kakulangan sa dolyar.

- Ang mga bangko ay nagpapautang sa “pinakamahusay ng mga pinakamahusay” hanggang 95,000 dinar sa isang mababang interes na 4 porsyento lamang.

- Ang mataas na presyo ay nakatuon sa mga may-ari ng mga deposito na nagsisimula sa 15 milyon dinar.

- Ang mga deposito ng mga indibidwal ay wala sa sakop ng eksepsyon maliban na lang kung ito ay kabilang sa kategoryang “Jumbo” o may anim na sulo.

- Ang 27.5 porsyento ng mga deposito sa mga bangko sa Kuwait ay nasa mga ahensya ng pamahalaan at pampublikong institusyon.

- Ang pagbilis ng mga galaw para sa pagtitipon ng pondo para sa mga aukshon ay nagpapalalim sa presyo ng mga eksepsyonal na deposito.

- Ang pagbaba ng presyon sa halaga ng pondo sa pamamagitan ng iba’t ibang instrumento ng utang ay nagpapalakas ng likido.

- Ang interes ng mga deposito mula 50,000 hanggang 1 milyon dinar ay nasa pagitan ng 3.75 at 4.25 porsyento.

Habang ang Kuwait ay handa sa pagkakapantay-pantay ng oras ng gabi at araw noong 27 Setyembre ng taong ito, ang antas ng interes ng mga deposito ay nakikipag-ugnayan sa presyo ng mga pautang, isang bihirang pangyayari sa bangko na unti-unting lumalaki sa lokal na antas, kung saan minsan ay nagtatagpo ang magkasalungat na mga trend sa isang tuktok na humigit-kumulang 4.8 porsyento, na binibigyang-pansin na ang iba pang mga ahensya ng pananalapi ay nananatiling nakadikit sa presyo na 6.5 porsyento. Ano ang kwento?

Sa simula, maaaring makabuluhan ang pagtukoy na ang pagtaas ng interes ng mga deposito na katumbas o malapit sa presyo ng mga pautang ay hindi pantay-pantay, ibig sabihin, ang mataas na presyo ay nakatuon sa mga halaga na karaniwang nagsisimula sa 15 milyon dinar, na nangangahulugan na ang pera ng mga indibidwal ay hindi kabilang sa sakop na ito maliban na lang kung ito ay inuri bilang “Jumbo,” o may anim na sulo, at nakatala sa mga termino na hindi bababa sa isang taon.

Sa detalye, nagsimula ang mga bangko, kabilang ang mga pangunahing bangko, sa pagtitipon ng mga katamtaman at malalaking deposito sa nakalipas na panahon, lalo na ang mga inihahain sa mga aukshon ng pamahalaan. Ngunit ang kakaibang bagay ay ang galaw na ito ay hindi pansamantala, kundi isang patuloy na sitwasyon na nagpasiklab sa presyo ng ilang mga deposito upang umabot sa katamtamang interes ng mga pautang para sa mga premium na kliyente, na humigit-kumulang 4.8 porsyento, na nangangahulugan ng pagkawala ng margin.

At baka ang pinakamalaking kakaibang bagay ay ang mga bangko ay nagpapautang sa mga kliyenteng tinatawag na “pinakamahusay ng mga pinakamahusay” sa isang interes na humigit-kumulang 4 porsyento lamang, habang ang bilog na ito ay limitado sa mga kliyenteng Kuwaiti na empleyado ng pamahalaan at kwalipikado upang umutang ng 95,000 dinar, at mayroon silang mga deposito, na alam na ang interes ng mga deposito mula 50,000 dinar hanggang 1 milyon ay nasa pagitan ng 3.75 at 4.25 porsyento.

Ang paglabas ng ilang mga bangko sa pagtakbo nang sabay-sabay sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa makisama sa

Sa kontekstong ito, lumalabas ang kahalagahan ng matatag na deposito bilang pangunahing yaman para sa pagpapalawak ng portfolio ng mga pautang, at ang pag-aayos ng istruktura ng pagbabayad ng likido ayon sa mga utos ng Sentral na Bangko at sa mga pamantayan ng Basel 3, lalo na sa gitna ng mga presyon dulot ng mga tensiyong geopolitikal sa rehiyon at sa pandaigdigang antas, kung saan nagbibigay ito ng malawak na espasyo ng likidez upang sumipsip ng anumang pagbaba sa suplay ng pera, kahit na ang puwang ay nakarehistro sa mga porsyento ng dolyar.

Ayon sa mga pandaigdigang pamantayan sa regulasyon, maaaring dagdagan ng mga bangko ang pagtitipon ng mga deposito sa dinar, at gamitin ang sobra upang takpan ang anumang puwang na maaaring lumitaw dahil sa pagbaba ng daloy ng ibang salapi, na nagpapilit sa kanila na itaas ang interes sa mga katamtaman at malalaking deposito, nang hindi nagbibigay-pansin sa indikasyon ng halaga ng pera.

Sa regulasyon, kailangang panatilihin ng mga bangko ang sapat na likidong ari-arian upang harapin ang mga senaryo ng stress, kung saan ang mga pangunahing sukatan nito ay ang ratio ng coverage ng likidez (LCR), na nagtitiyak ng sapat na mataas na kalidad na likidong ari-arian upang takpan ang netong daloy ng pera na lumalabas sa loob ng isang panahon ng stress na 30 araw, at ang netong stable funding ratio (NSFR), na naghihikayat sa mga bangko na pondo ang kanilang mga aktibidad gamit ang mga matatag at pangmatagalang pinagkukunan.

Upang maging simple, dahil ang mga deposito ay bumubuo ng humigit-kumulang 60% ng kanilang mga obligasyon, pinapanatili ng mga lokal na bangko ang pagtupad sa mga itinakdang ratio ng regulasyon sa istruktura ng pagbabayad na nag-aayos ng kanilang mga pangangailangan sa likidez, at mula sa sobra, nililikha nila ang isang pangunahing pinagkukunan upang pondo ang kanilang bahagi ng kredito at palawakin ito sa pamilihan ng mga pautang.

Ang nagpapataas ng halaga ng mga katamtaman at malalaking matatag na deposito sa mata ng mga bangko hanggang sa antas na lumalampas nila ang hangganan ng halaga ng pera kapag kinakailangan, ay ang kanilang tibay at kakayahang regulatibo na magbigay ng komportableng likidez upang pondo ang mga aktibidad sa kredito. Bukod dito, ipinakita nito ang epektibidad nito sa pag-aayos ng sapat na kapital ng bangko sa mga panahon ng iba’t ibang presyon, kasama na ang mga epekto ng rehiyonal na alitan na nagsimula noong 28 Pebrero.

Ayon sa mga ahensya ng pandaigdigang pagmamarka, ang sektor ng bangko sa Kuwait ay may matibay na suporta at matibay na pundasyon ng pinansyal at mga deposito na sumisipsip ng mga shock. Tandaan na ayon sa mga datos ng nakaraang Hulyo na inilathala sa website ng Sentral na Bangko ng Kuwait, ang halaga ng mga deposito ng pamahalaan at mga pampublikong institusyon na nakolekta sa mga bangko sa Kuwait ay humigit-kumulang 17 bilyong dinar, mula sa kabuuang 62.636 bilyon, na bumubuo ng humigit-kumulang 27.5%.

Upang bawasan ang mga presyon sa halaga ng mahal na mga deposito ng mga bangko, nagdagdag ang ilang bangko ng kanilang paggamit sa panlabas na pondo at paglabas ng iba’t ibang instrumento ng utang bilang pinagkukunan ng likidez, kabilang ang mga direktang pautang at mga premium na obligasyon/sukuk, pati na rin ang mga permanenteng sukuk na walang tiyak na petsa ng pagbabayad na karaniwang inilalabas upang palakasin ang mga ratio ng sapat na kapital, kasama ang mga sertipiko ng deposito, na nagpalaki ng halaga ng mga salaping pinag-uusapan sa pagitan ng mga lokal na bangko kasama ang mga panlabas na obligasyon.

Ang pamahalaang pera ang pinakamalaking nanalo sa mapait na karera ng mga bangko upang hikayatin ang mga matatag na deposito at itaas ang interes nito sa mga historikal na antas na hindi na nakarehistro sa loob ng humigit-kumulang 18 taon, partikular na mula sa krisis noong 2008.

Sa accounting, hindi na ang pagtakbo ng Pambansang Ahensya ng Pagsasara o mga pampublikong institusyon ng insurance o mga ahensya ng pamahalaan na may mga sobrang pera na angkop para sa deposito upang magbigay ng komportableng likidez sa mga bangko sa mga krisis ay isang uri ng suporta tulad noong nakaraan, kundi isinagawa ito dahil sa doble benepisyo ng interes para sa parehong panig, kung saan sinusuportahan ang likidez ng mga bangko habang pinapanatili ang pinakamabuting presyo sa pamilihan upang mapanatili ang mga karapatan ng pamahalaang pera.

Dahil sa pagbabago sa direksyong ito, nananalo sa mga deposito ng pamahalaan ang mga bangko na nag-aalok ng pinakamataas na presyo, at upang mapanatili ang maayos na pamamahala, ilang mga ahensya ang nag-aalok ng kanilang mga pera sa mga tender at tumatanggap ng mga bid sa mga saradong balot, habang ang iba ay umaasa sa presyo na higit sa presyo ng treasury hanggang sa antas na 1.5 porsyento, kumpara sa 0.8 porsyento noong nakaraan.