Ang “Mahalan ng Disiplina” ay nagbawal ng multa sa mga kumpanya at indibidwal dahil sa paglabag sa iba’t ibang regulasyon

Inilabas ng Disiplinaryong Kapulungan ng Pambansang Awtoridad sa mga Pamilihan ng Pondo ang mga parusang pinansyal sa ilang kumpanya, kung saan inilagda ang parusang pinansyal sa Arab Investment Company sa halagang 50,000 dinar dahil sa paglabag sa mga alituntunin tungkol sa mga pondo at ari-arian ng mga kliyente.

Ayon sa Awtoridad, ang mga dahilan ay kinabibilangan ng paglabag sa patakaran ng Artikulo (2-3) ng Ikapitong Aklat (Mga Pondo at Ari-arian ng mga Kliyente) ng Patakaran sa Pagpapatupad ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga binagong-bago nito, kung saan natuklasan ng Awtoridad sa pamamagitan ng pagsusuri sa ilang mga portfolio ng mga kliyente na inilalagay bilang collateral sa isang bangko, na hindi hinati ng kumpanya ang mga ari-arian ng mga kliyente mula sa kanilang sariling mga pondo, partikular sa pamamagitan ng pagpaparehistro ng mga dokumento ng pagmamay-ari ng mga real estate na kasama sa nilalaman ng mga portfolio na inilalagay bilang collateral sa bangko sa pangalan ng kumpanya.

Ipinaliwanag din nito na kasama rito ang pagpaparehistro ng mga kontrata ng pagbibigay ng mga lot sa mga serbisyo, craft, at komersyal na lugar (mga karapatan sa paggamit) na inilabas ng Pambansang Awtoridad ng Industriya sa pangalan nito, at pagkatapos ay paglalagay nito sa nilalaman ng mga portfolio na inilalagay bilang collateral sa bangko.

Sa kabilang panig, inilagda ang parusang pinansyal sa Dalkan Real Estate Company dahil sa paglabag sa mga alituntunin sa pag-lista, pagpapahayag, at transparency sa halagang 5,000 dinar para sa bawat isa sa dalawang paglabag na inilala sa kanya.

Ang parusa ay dulot ng unang paglabag: sa patakaran ng Puntong (2) ng Artikulo (1-16-1) ng Ikalabing-dalawang Aklat (Mga Alituntunin sa Pag-lista) ng Patakaran sa Pagpapatupad ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga binagong-bago nito, kung saan natuklasan ng Awtoridad na hindi sumunod ang kumpanya sa paghahatid ng kopya ng kanyang taunang financial data para sa taong nagtapos noong 31/12/2025 sa loob ng sistema ng e-lekturong pagpapahayag (XBRL) ng Awtoridad, pati na rin ang hindi pagpapahayag nito sa palengke sa mga itinakdang oras ayon sa batas, base sa mga kinakailangan ng Puntong (2) ng Artikulo (1-16-1) na nabanggit, na alam na ang itinakdang termino ay nagtapos noong 31/3/2026.

Pangalawa: a) patakaran ng Artikulo (4-6-3) ng Ikasampung Aklat (Pagpapahayag at Transparency) ng Patakaran sa Pagpapatupad ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga binagong-bago nito; b) patakaran ng Artikulo (4-6-5) ng Ikasampung Aklat (Pagpapahayag at Transparency) ng Patakaran sa Pagpapatupad ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga binagong-bago nito:

Kung saan natuklasan ng Awtoridad na hindi sumunod ang kumpanya sa pagpapahayag sa Palengke ng mga Papel na Pangkalakalan ng Kuwait nang tumpak tungkol sa mahahalagang impormasyon na may kinalaman sa pag-aalis ng (panlabas na auditor ng kumpanya) base sa kanyang liham na may petsang 1/4/2026 tungkol sa pagkumpleto ng mga gawain sa pagsusuri ng financial data ng kumpanya para sa panahong pinansyal na nagtapos noong 31/12/2025.

Inilabas ng Disiplinaryong Kapulungan ang isang desisyon na maglagda ng parusang pinansyal sa NCM Investment Company dahil sa paglabag sa mga alituntunin ng mga tagubilin sa kakayahan ng kapital para sa mga may lisensya, sa halagang 5,000 dinar para sa bawat isa sa dalawang paglabag na inilala sa kanya.

At natuklasan ng Awtoridad sa unang pagkakataon: na hindi sumunod ang NCM Investment Company sa paghahatid ng ulat tungkol sa kakayahan ng kapital para sa panahong pinansyal na nagtapos noong 31/3/2026 sa loob ng legal na panahon na nagtapos noong 17/5/2026.

Pangatlo: patakaran ng Artikulo (139) ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga binagong-bago nito, kung saan natuklasan ng Awtoridad na hindi sumunod ang NCM Investment Company sa paghahatid ng kanyang interim financial data sa Awtoridad para sa panahong pinansyal na nagtapos noong 31/3/2026 sa loob ng legal na panahon na nagtapos noong 17/5/2026.

Inilabas ng Kapulungan ang isang desisyon na maglagda ng parusang pinansyal laban kay Ahmad Rajab Khudair Saleh dahil sa kanyang paglabag sa mga alituntunin ng asal sa palengke, sa halagang 50,000 dinar para sa paglabag na inilala sa kanya, at sa pagpapaalis sa kanya na bayaran ang halagang 15.938 libong dinar bilang doble ng halaga ng benepisyo na nakamit niya bilang resulta ng paglabag na kanyang ginawa.

Nalabag niya ang parusang nakasaad sa talatang (c) ng Artikulo 1, Artikulo 2, at mga talatang (a) at (b) ng Artikulo 7, ng Artikulo 3-5, ng Aklat 14 (“Mga Ugali sa Pamilihan”) ng Patakaran sa Pagpapatupad ng Batas Bilang 7 ng taong 2010 at ang mga pagbabago nito. Natuklasan ng Pamahalaan, sa pamamagitan ng pagsusuri at pagsubaybay sa mga kalakalan na isinagawa sa bahagi ng kumpanya, habang nasa sesyon ng kalakalan noong Pebrero 8, 2026 sa Bursa ng Kuwait, na si Ahmad Rajab Khudayr Saleh, sa pamamagitan ng kanyang electronic trading account, ay nakaimpluwensya sa order book ng kumpanya sa pamamagitan ng paggamit ng isang paraan na labag sa mga alituntunin, na binubuo ng pagpasok ng maraming buy orders sa malalaking dami at sa mga presyo na mas mababa kaysa sa kasalukuyang presyo sa pamilihan. Pagkatapos, isinagawa niya ang pagbuo ng mga buy transactions sa malalaking dami sa mga umuusbong na presyo, na nagdulot ng maling akala na may malakas na demand sa kanyang bahagi upang suportahan ang presyo ng bahagi, na nagresulta sa hindi balidong pagtaas ng presyo ng bahagi. Ginamit niya ang pagkakasabay ng kanyang mga nabanggit na kalakalan sa pagkansela ng maraming buy orders sa bahagi sa malalaking dami, kung saan karamihan sa mga ito ay hindi na-execute.

Napatunayan din na hinati-hati niya ang mga order na ito, na nagdulot ng maling imahe na may maraming mga kahilingan mula sa mga trader na bumili ng bahagi sa iba’t ibang antas ng presyo. Ang mga kalakalang ito, na kabilang sa paglabag, ay isinagawa niya noong sesyon ng kalakalan noong Pebrero 8, 2026 sa bahagi ng kumpanya, na nag-udyok sa mga trader sa pamilihan na bumili ng security at magdagdag ng demand sa bahagi. Dahil dito, nakakuha siya ng kabutihan na halagang 7.96 libong dinar sa pamamagitan ng pagbebenta ng kanyang nais ibentang dami ng bahagi, na umaabot sa 5 milyon na bahagi, sa pinakamataas na mga presyo. Ginamit niya ang mga bagong presyong nilikha niya pagkatapos niyang hikayatin ang mga trader na magkalakal sa bahagi base sa mga artipisyal na presyo.