بانکهای کویتی جایگاه خود را در سطح خلیج فارس با داراییهای فراتر از ۴۴۹.۶۰ میلیارد دلار تثبیت میکنند
علیرغم تنشؤات ژئوپلیتیکی که منطقه با آغاز جنگ آمریکا-اسرائیل-ایران تجربه کرد، و نگرانیهای ناشی از پیامدهای آن بر اقتصادهای منطقه و بازارهای مالی، بخش بانکی کویت استحکام استثنایی و توانایی بالایی در مقابله با شوکها از خود نشان داده است. این بخش با حفظ ثبات شاخصهای مالی خود و ادامه رشد فعالیتهایش، بدون ثبت هرگونه اختلال اساسی در سطوح نقدینگی، تأمین مالی یا کیفیت داراییها، نشاندهنده قدرت موقعیتهای مالی و کارایی چارچوب نظارتی است که توسط بانک مرکزی کویت رهبری میشود.
توانایی بانکهای کویتی تنها به مهار پیامدهای بحران محدود نشد، بلکه با بهرهگیری از سطوح بالای سرمایهگذاری، پایگاه سپردههای قوی، کیفیت بالای داراییها و همچنین اقدامات احتیاطی پیشگیرانهای که بانک مرکزی کویت برای تقویت ثبات مالی انجام داده است، جایگاه خود را میان بزرگترین بانکهای خلیج فارس تقویت کرد. این موارد اعتماد سپردهگذاران و سرمایهگذاران را افزایش داد و توانایی دستگاه بانکی را برای ادامه تأمین مالی فعالیتهای اقتصادی حتی در پرتلاوتترین دورانها تثبیت نمود.
دادههای مالی سهماهه اول سال ۲۰۲۶ این استحکام را تأیید میکند؛ به طوری که مجموع داراییهای بانکهای کویتی در پایان مارس گذشته به ۴۴۹.۶۰ میلیارد دلار رسید و این کشور را در رتبه چهارم بزرگترین بخشهای بانکی در کشورهای شورای همکاری خلیج فارس (پس از امارات متحده عربی، عربستان سعودی و قطر) قرار داد. همچنین سپردههای مشتریان به ۳۶۱.۳۰ میلیارد دلار و خالص وامها به ۲۸۹.۴۰ میلیارد دلار رسید. حاشیه سود خالص ۲.۴۸ درصد ثبت شد و بانکها در سهماهه اول سال به مجموع درآمدی معادل ۳.۷۹ میلیارد دلار دست یافتند.
این شاخصها نشاندهنده تداوم رشد متعادل بخش بانکی کویت علیرغم شرایط استثنایی منطقه است و موفقیت سیاستهای نظارتی و احتیاطی را در حفظ سطوح بالای نقدینگی و ثبات مالی، و همچنین تقویت توانایی بانکها در مقابله با هرگونه فشارهای اعتباری یا تأمین مالی احتمالی، تأیید میکند. همزمان، کویت در کنار امارات متحده عربی، از کشورهای با رشد بیشتر در سپردههای دولتی و شبهدولتی در شورای همکاری خلیج فارس در ماههای اولیه سال ۲۰۲۶ بود که این امر به جبران کندی رشد سپردههای بخش خصوصی کمک کرد، سطوح نقدینگی درون دستگاه بانکی را تقویت نمود و توان بانکها را برای ادامه تأمین مالی بخشهای مختلف اقتصادی افزایش داد.
بانک مرکزی کویت نقش محوری در تقویت انعطافپذیری بخش بانکی ایفا کرد؛ پس از اتخاذ مجموعهای از اقدامات احتیاطی شامل کاهش الزامات نقدینگی، افزایش سقفهای وامدهی و آزادسازی بخشی از حاشیه حفظ سرمایه، فضایی گستردهتر برای بانکها جهت بازتأمین مالی و جذب هرگونه فشارهای اعتباری احتمالی فراهم شد. این اقدامات پیشگیرانه با هدف تقویت اعتماد و ثبات مالی انجام گرفت، نه به عنوان واکنشی به یک بحران بانکی.
در زمینه منطقهای، گزارشهای منتشر شده توسط آژانسهای رتبهبندی و مؤسسات مالی بینالمللی تأیید کرد که بانکهای خلیج فارس توانستهاند از پیامدهای تنشهای منطقهای مرتبط با جنگ عبور کنند و از قدرت تأمین مالی، سطوح بالای سرمایهگذاری، وجود نقدینگی و حمایت مستمر دولتی بهره ببرند. این عوامل مواجهه آنها با ریسکهای اعتباری کوتاهمدت را محدود کرد و توانایی آنها برای ادامه رشد علیرغم عدم قطعیتهای منطقه را تثبیت نمود. گزارشهای آژانس رتبهبندی استاندارد اند پورز (S&P Global)، آژانس رتبهبندی اعتباری فیچ و مجله مید (MEED) نشان داد که بخش بانکی خلیج فارس در دوران تنشهای منطقهای سال ۲۰۲۶ بر پایههای مالی قوی، شامل سطوح بالای نقدینگی و سرمایهگذاری و پایگاه سپردههای پایدار، وارد شد که به آن امکان داد پیامدهای جنگ را بدون ثبت اختلالات مؤثر در سیستم بانکی یا کاهش محسوس در فعالیتهای اعتباری مهار کند.
گزارشها تأکید کردند که بانکهای خلیج فارس از قدرت تأمین مالی داخلی و حمایت مستمر دولتی بهرهمند شدند که مواجهه آنها با ریسکهای کوتاهمدت را کاهش داد. در این میان، سیستمهای بانکی خلیج فارس سطوح بالایی از ثبات مالی را در مقایسه با بسیاری از بازارهای دیگر که بیشتر تحت تأثیر نوسانات ژئوپلیتیکی قرار گرفته بودند، حفظ کردند.
دادههای سهماهه اول سال ۲۰۲۶ تداوم استحکام منابع تأمین مالی بانکهای خلیج فارس را نشان داد؛ به طوری که سپردههای داخلی به میزان ۱۶.۹ درصد نسبت به سال قبل رشد کرد که این امر کاستی در تأمین مالی بینبانکی را جبران نمود و نشاندهنده تداوم اعتماد مشتریان و مؤسسات به بخش بانکی خلیج فارس علیرغم شرایط استثنایی منطقه بود. مجله مید اشاره کرد که سپردههای دولتی و شبهدولتی رشد قوی را ثبت کردند، به ویژه در کویت و امارات، که این امر کندی رشد سپردههای بخش خصوصی در این دو کشور را جبران کرد. همچنین در ماه آوریل، شتاب بیشتری در جریانهای ورودی سپردههای دولتی مشاهده شد که ناشی از اقدامات پیشگیرانه دولتهای کشورهای شورای همکاری خلیج فارس برای حفاظت از سیستمهای بانکی و تقویت سطوح نقدینگی بود.
از سوی دیگر، آژانس فیچ توضیح داد که تأمین مالی و نقدینگی از برجستهترین نقاط قوت بخش بانکی خلیج فارس هستند و بیان کرد که سپردههای دولتی معمولاً بین ۲۰ تا ۳۰ درصد از کل سپردههای بخش بانکی را تشکیل میدهند؛ سپردههایی که با ثبات و بلندمدت بودن مشخص میشوند و به بانکها حتی در دوران نوسانات اقتصادی و ژئوپلیتیکی، پایگاه تأمین مالی قویای ارائه میدهند. این آژانس افزود که تکیه بانکهای خلیج فارس بر سپردههای بخش عمومی و نهادهای دولتی، عاملی کلیدی در ثبات منابع تأمین مالی و کاهش ریسکهای احتمالی بوده است. این نهاد تأکید کرد که عملیات برداشت محدودی که در آغاز جنگ مشاهده شد، مدت زیادی دوام نیاورد و بیشتر این وجوه طی چند هفته به بانکها بازگشتند که نشاندهنده تداوم اعتماد سرمایهگذاران و سپردهگذاران به سلامت سیستمهای بانکی خلیج فارس است.
دادههای این آژانس تداوم رشد اعتبارات اعطایی به بخش خصوصی در کشورهای شورای همکاری خلیج فارس را در سهماهه اول سال ۲۰۲۶ نشان داد؛ به طوری که نرخ رشد سالانه تا پایان ماه مارس به ۸ درصد رسید که نشاندهنده تداوم فعالیتهای اعتباری و اعتماد بانکها به تأمین مالی اقتصاد علیرغم عدم قطعیتهای ناشی از تحولات ژئوپلیتیکی است. این گزارش اشاره کرد که ذخایری که بانکها برای پوشش زیانهای اعتباری مورد انتظار تشکیل دادهاند، از حجم وامهای معوقه فعلی بیشتر است که به عنوان خط دفاع اول برای حفاظت از کیفیت داراییها عمل میکند. سطوح بالای سرمایهگذاری نیز خط دفاع دوم را تشکیل میدهند که به بانکها توانایی اضافی برای مقابله با هرگونه زیان احتمالی بدون تأثیر بر ثبات مالی آنها میبخشد.
این نهاد توضیح داد که محدودیت تأثیر جنگ بر بانکهای خلیج فارس در مقایسه با سایر بخشهای اقتصادی، به این دلیل است که اقتصادهای کشورهای شورای همکاری خلیج فارس و سیستمهای بانکی آنها در سه سال گذشته سطوح بالایی از انعطافپذیری را نشان دادهاند؛ دورانی که بسیاری از اقتصادهای جهانی با فشارهای تورمی و کندی رشد اقتصادی دستوپنج نرم میکردند.
علیرغم این شاخصهای مثبت، این آژانس تأکید کرد که بانکهای خلیج فارس وضعیت فعلی را پایان ریسکها تلقی نمیکنند، بلکه همچنان برای احتمال مواجهه برخی بخشها با فشارها در نیمه دوم سال ۲۰۲۶ آماده هستند، با پیشبینی کندی فعالیت اقتصادی در درجات متفاوتی در کشورهای شورای همکاری خلیج فارس.
**۴.۰۱ تریلیون دلار دارایی بخش بانکی خلیج فارس**
مجموع داراییهای بانکها در کشورهای شورای همکاری خلیج فارس در پایان سهماهه اول سال ۲۰۲۶ به سطح قیاسی ۴.۰۱۳ تریلیون دلار رسید که در مقایسه با ۳.۹۱۲ تریلیون دلار در سهماهه چهارم سال ۲۰۲۵، نشاندهنده افزایش فصلی به میزان ۱۰۱ میلیارد دلار و معادل رشد ۲.۵۸ درصدی است.
بر اساس مقایسه سالانه، مجموع داراییها حدود ۴۰۹ میلیارد دلار نسبت به ۳.۶۰۴ تریلیون دلار در سهماهه اول سال ۲۰۲۵ افزایش یافت که معادل رشد ۱۱.۳۵ درصدی است.
همچنین داراییهای بانکی خلیج فارس افزایش تجمعی به میزان ۷۷۲ میلیارد دلار را ثبت کردند که معادل رشد ۲۳.۸۲ درصدی نسبت به سهماهه اول سال ۲۰۲۴ است، زمانی که این مقدار در سطح ۳.۲۴۱ تریلیون دلار قرار داشت.
